소프트웨어주 반등 신호, 실버레이크의 워크데이 인수 검토

운용자산 1000억달러 규모의 사모펀드 실버레이크가 시가총액 430억달러의 소프트웨어 기업 워크데이 인수를 검토 중이라는 보도가 나왔다. 이는 'AI가 소프트웨어를 대체한다'는 '사스포칼립스' 공포로 지난해 8월부터 올 1분기까지 소프트웨어 ETF IGV가 26.3% 하락한 이후 시장 심리의 전환점이 될 수 있다.

실버레이크의 인수 검토는 AI 발전 후에도 워크데이의 기업가치가 유지될 것이라는 신호로 해석된다. 기술주 투자자 댄 나일스는 이번 소식이 소프트웨어 섹터에 하방 지지선을 만들 것이며, 연말까지 소프트웨어 주가 상승률이 S&P 500을 상회할 수 있다고 평가했다. 워크데이 인수 소식에 IGV는 하루 3.1% 상승해 연초 대비 수익률이 플러스 구간에 진입했다.

다만 AI 네이티브 기업의 위협과 단일 기능 소프트웨어의 위험은 여전하다. 그러나 인사·재무 데이터를 보유한 시스템 오브 레코드, 보안·신원 관리 등 AI도 반드시 거쳐야 하는 통제 지점의 소프트웨어는 경쟁력을 유지할 가능성이 높다. 월가는 이제 모든 소프트웨어를 동일하게 평가하지 않고 AI 시대 경쟁력을 입증하는 기업에 선별적으로 자금을 투입하는 방향으로 전환하고 있다.